Existem muitos padrões de negociação diferentes por aí, pelo que decidimos rever em detalhe quais os melhores padrões de negociação do dia.
Best Day Trading Patterns
Outras das muitas e variadas formas de utilizar a análise técnica, os padrões gráficos são talvez os mais utilizados e os mais pesquisados. A razão para isto pode ser inteiramente orgânica porque a grande maioria das estratégias na análise técnica exige que ocorra um tipo de ruptura antes de podermos executar uma transacção.
Os padrões de gráficos mais comuns são formas tais como rectângulos e triângulos.
Os padrões gráficos podem ser um benefício uma maldição porque cada comerciante tem um preconceito interno que facilmente detectará padrões que beneficiam a sua posição, e pode inconscientemente filtrar padrões contra a sua posição.
Durante os padrões gráficos, podemos usar padrões japoneses de velas (ambos são complementares).
Candelabros Japoneses: Porque é que os Day Traders os usam
Antes do final dos anos 90 e início dos anos 2000, a maioria do material de comércio e análise técnica não usava castiçais japoneses. O estilo gráfico utilizado pelos comerciantes durante quase 100 anos, como o estilo gráfico de facto era o gráfico de barras americano.
Quando Hidenobu Sasaki introduziu o seu trabalho pioneiro em castiçais japoneses no Ocidente, os castiçais japoneses rapidamente tomaram a análise técnica e trocaram a palavra por tempestade, e os castiçais japoneses são agora o estilo gráfico de facto.
O facto de os castiçais japoneses serem agora o primeiro estilo gráfico que as pessoas aprendem é um pouco chocante para mim.
A análise dos castiçais japoneses é uma forma de gráfico muito complicada e requer anos de prática e aprendizagem para compreender não só os muitos padrões variados que existem dentro desta forma de gráfico, mas também como interpretar cada padrão de castiçal com tempo e volume.
Na minha opinião, os castiçais japoneses são uma forma de gráfico fenomenal para análise, mas não são os melhores para o comércio. Utilizo castiçais japoneses para quase 100% da minha análise, mas quando estou a negociar e a executar negócios ao vivo, uso Point & Figure.
Mas os castiçais japoneses, quando usados correctamente, podem ser uma ferramenta poderosa na sua caixa de ferramentas de negociação. Conhecer os padrões pode ajudar.
Padrão Japonês de Candelabros
P>Padrão Japonês de Candelabros são muitos e variados. Um dos trabalhos mais contemporâneos sobre castiçais japoneses é o Visual Guide to Candlestick Trading de Michael C. Thomsett (parte da Série Financeira Bloomberg).
No trabalho de Thomsett, existem mais de 200 padrões de castiçais. Boa sorte na memorização de todos eles! Mas para o comércio diário, só precisamos de nos preocupar com alguns dos padrões mais poderosos.
Vejamos agora dois desses padrões.
Para este artigo, só vou discutir o lado em alta dos padrões.
Padrão de martelo em alta qualidade
O martelo em alta qualidade é um candelabro onde o pavio tem pelo menos o dobro do comprimento do corpo. Há pouco ou nenhum pavio acima do corpo. Queremos ver este candelabro aparecer no fundo de um movimento.
Porquê? Porque o martelo de alta altura é uma forte indicação de que uma inversão está prestes a ocorrer. Os candelabros contam uma história. A história que o martelo em alta nos conta é que os vendedores estão a desistir, e os compradores estão a assumir o controlo.
Volume precisa de confirmar este padrão. O volume deve ser superior ao do candelabro anterior e é idealmente 2x a média do volume de 20 períodos.
Nota: A cor do candelabro de martelo não importa.
Candelabro Engolidor em Inglês
P>Aqui está – O Padrão do Candelabro Engolidor em Inglês. É, sem dúvida, o padrão de candelabro mais procurado. De todos os padrões de candelabro que existem, nenhum é talvez mais confirmatório de um movimento em alta do que o candelabro envolvente.
Porquê este candelabro é procurado pelos touros? Porque é a definição de convicção em alta.
Remmbrar: candelabros contam uma história. Os castiçais dizem-nos onde começou o preço, como foi o preço, quão baixo foi o preço, e onde finalmente se fixou.
O candelabro em alta mostra um controlo puro e inquestionável por parte dos compradores. Este padrão resulta quase sempre em preços de tendência mais elevados.
Chart Patterns
Para além dos padrões de candelabro, os comerciantes diurnos procuram padrões poderosos de continuação de tendência. Alguns dos comerciantes mais consistentes e rentáveis do mundo comercializam apenas estes tipos de padrões.
P>Os padrões de continuidade dividem-se em duas categorias: bandeiras (rectângulos) e galhardetes (triângulos). Estes padrões são frequentes, comuns, e poderosos. Uma vez que um novo comerciante possa comercializar com sucesso estes padrões, eles estão frequentemente muito perto de se tornar um comerciante consistentemente lucrativo.
Os três padrões de continuação em alta mais comuns são Bullish Pennant, Bull Flag, e Rising Wedge.
Bandeira de Touro
Uma bandeira de touro é um tipo de rectângulo ou canal. Com uma bandeira de touro, vê-se frequentemente mover-se de uma de duas maneiras: horizontalmente ou num canal descendente. A mais comum é um canal descendente.
A psicologia de uma bandeira de touro é quando um movimento prolongado mais alto faz uma pausa, e começa a cair. Os comerciantes curtos entram frequentemente neste padrão perto da base do padrão antes da tendência retomar.
A razão pela qual vemos frequentemente o preço a subir rapidamente é que esses comerciantes curtos estão a ser espremidos para fora da sua posição.
Uma entrada longa ocorre uma vez que não na ruptura imediata do canal da bandeira. Em vez disso, esperamos por um fecho acima do balanço anterior alto (muitas vezes o último balanço alto para testar o canal). Ver acima.
Bullish Pennant – Triângulo Ascendente
Onde a bandeira de touro é um rectângulo, os galhardetes são triângulos. Porque os galhardetes são triângulos, há mais probabilidades baseadas no tipo de triângulo que se desenvolve. Por exemplo, o triângulo simétrico tem um enviesamento neutro na direcção da fuga.
O triângulo ascendente, no entanto, não é apenas um padrão de continuação em alta esmagadora; é também um dos padrões de alta mais procurados que existem.
O triângulo ascendente forma-se quando existe um topo plano com uma linha de tendência inclinada para cima. Para os comerciantes que são curtos e tentam encurtar dentro de um triângulo ascendente, este é um padrão muito, muito doloroso. Durante a formação do padrão, a resistência formada na parte superior plana convence cada vez mais os calções que a resistência irá manter.
No entanto, o peso dos touros continua porque continua a haver novos baixos mais altos.
Um comerciante agressivo pode querer entrar na ruptura inicial da parte superior plana do triângulo ascendente. Os comerciantes conservadores podem esperar por um novo ensaio da quebra.
Cunha de queda
Um padrão de cunha é muito semelhante a um padrão triangular, excepto as duas linhas de tendência para não se intersectarem (pelo menos não em nenhum ponto em breve).
Padrões de cunha estão associados a uma descida rápida do preço a um ângulo bastante íngreme. Os padrões de cunha são poderosos sinais de inversão em alta e representam baixo risco e altas oportunidades de recompensa.
Trading the Bull Flag
Retornar a uma das bandeiras de touro na tabela de Tesla (TSLA), podemos ver como abordar uma entrada na bandeira de touro. #2 representa o primeiro castiçal a fechar fora da bandeira e é uma entrada que o comerciante agressivo consideraria tomar.
A entrada mais conservadora aqui é em #3, onde poderíamos entrar numa posição longa quando o castiçal fecha acima do nível do segundo ao último swing alto (#1) que tocou a banda superior da bandeira de touro.
Podemos filtrar ainda mais a adequação da entrada usando o volume, o RSI, e o Índice Composto. Podemos ver o volume subir após a quebra da bandeira de touro em #2, baixar um pouco, e depois subir novamente antes da entrada conservadora em #3.
Queremos ver o volume permanecer em torno da média de 20 períodos; caso contrário, podemos arriscar várias acções de preços de chicote que podem atingir os nossos pontos.
#4 é o RSI com o Índice Composto abaixo. Podemos filtrar a divergência entre o RSI e o Índice Composto para fornecer mais uma verificação para a nossa longa entrada. Actualmente, não existe divergência em baixa em #2 ou #3, pelo que existe muito pouca ameaça a alguma pressão negativa imediata.
A ausência de divergência em baixa continua até à entrada conservadora em #3, deixando-nos saber que a entrada está mais do que provavelmente a salvo de qualquer movimento negativo a curto prazo.
Nota: Uma vez que todos os padrões de continuação que discutimos envolvem pullbacks de movimentos anteriores de touro, a situação ideal que gostaríamos de ver no RSI e no Índice Composto é a divergência oculta em baixa. Não é necessário, mas é ideal.
Comércio do Triângulo Ascendente
O triângulo ascendente é um dos meus padrões de continuação favoritos. Em cada mercado que negoceio, sinto que é de longe o padrão que mostra a maior taxa de transformação num comércio lucrativo.
Mercados de volume fixo que são tendenciosos como a bolsa de valores parecem ter uma taxa de sucesso ainda maior com este padrão. Antes de entrar na repartição de como negociar este padrão, penso que é essencial compreender alguma da teoria por detrás dos triângulos em geral e como vemos tipicamente o volume e o preço reagir antes de uma ruptura.
Divisão do Quadro
1. O volume normalmente cai antes da desagregação de um triângulo. A queda no volume é a sua “cabeça para cima” de que um movimento está prestes a acontecer.
2. A quebra de qualquer triângulo ocorre frequentemente durante o último 1/3 do triângulo. Pode usar uma ferramenta de tempo Fibonacci para dividir o triângulo em intervalos de 33% para o ajudar a detectar onde essa divisão estaria se tiver uma bola difícil de fazer a 1/3º.
No gráfico da IBM, podemos ver que o volume caiu definitivamente à medida que nos aproximamos do último terço do triângulo ascendente (#1). O teste claro da linha de tendência superior do triângulo ascendente mostra que se formaram múltiplos topos, aliciando os negociantes a vender ou a encurtar. Em vez disso, a IBM continuou a criar baixas mais altas.
Utilizar o RSI e o Índice Composto para nos ajudar a filtrar a adequação de uma paragem de compra em #4 pode ajudar-nos a estar confiantes na nossa decisão. Mais uma vez, procuramos quaisquer pistas de divergência em baixa que indicariam que qualquer movimento acima do triângulo ascendente poderia ser uma armadilha de touro. Não existe divergência grosseira entre o RSI e o Índice Composto.
Em vez disso, existem dois sinais em alta que o RSI e o Índice Composto geraram. Primeiro, o RSI está a atravessar acima do primeiro nível sobre-vendido a 40 (#2)? O segundo sinal em alta é quando a linha do Índice Composto cruza acima da média lenta (média móvel laranja, #2).
Alguns dos sinais em alta ocorrem correctamente, pois o preço está a testar uma quebra do triângulo ascendente, dando-nos uma configuração muito agradável para uma entrada longa.
Existe uma máxima de negociação de acções que diz que os profissionais negociam o fecho, e os amadores negociam o aberto. Tenho sentimentos mistos sobre a relevância desse adágio nos mercados actuais, mas negociar o fim desta sessão diária com uma paragem de compra em #4 teria rendido um excelente retorno na abertura da abertura no dia seguinte.
Nota: Debati se devia ou não usar a imagem acima como exemplo de como negociar o triângulo ascendente porque parece demasiado bom. Contudo, os movimentos culminantes dos triângulos ascendentes no final do dia resultam muitas vezes em grandes aberturas no dia de negociação seguinte.
Tratar a Cunha em queda
P>Padrões de borda são simplesmente fantásticos e são um dos melhores padrões de negociação do dia. As cunhas em ascensão no mercado de acções são uma confusão com o mercado de touros de mais de 11 anos – mas cunhas em queda? Os padrões de cunha em queda são fantásticos nos mercados perma-bull.
No gráfico da Microsoft (MSFT) acima, podemos ver um grande exemplo de uma cunha em queda. Repare em #2 o padrão de candelabro – é um candelabro de martelo. Agora, lembrar-se-ão que eu disse que o volume deve ser verificado para confirmar que o padrão do martelo é válido.
O volume é, tecnicamente, superior à média dos últimos 20 períodos e superior ao anterior candelabro, mas podemos vê-lo cair a partir daí.
Na bolsa de valores, o volume é essencial, mas precisamos de estar atentos à hora do dia. Este padrão de martelo disparou pouco antes de 1500 EST – uma hora antes do fecho do mercado. Normalmente não vemos uma tonelada de actividade até mais perto do fecho do mercado. Não é raro ver um volume inferior à média onde o padrão do martelo aparece.
Apenas como o triângulo ascendente, a entrada não está na ruptura inicial da cunha. Eu espero sempre por um fecho acima do segundo para a última oscilação alta que teste o ângulo de descida. #1 na linha horizontal verde representa esse nível.
Podemos ter mais confiança na nossa longa entrada olhando para o RSI e Índice Composto.
Uma condição que tem faltado nos nossos dois exemplos anteriores de padrão de continuação de tendência é a evidência de divergência. Desta vez, podemos ver uma clara divergência em alta entre o RSI e o Índice Composto.
A divergência em alta ocorre quando o RSI mostra mínimos planos ou mais baixos, enquanto o Índice Composto mostra mínimos mais altos. A divergência em alta adverte-nos que a pressão negativa pode acabar muito rapidamente.
A combinação do padrão de martelo em alta juntamente com a divergência em alta cria uma condição sólida para uma entrada longa se e quando o preço quebrar a oscilação anterior alta em #1.
Bottom Line
Identificando padrões de continuação de tendência como o triângulo ascendente, bandeira de touro, e cunha de queda criam poderosas oportunidades de negociação.
A habituar-se a aceitar negócios com estes clássicos padrões de puxar para trás pode ajudá-lo a construir confiança na sua negociação e colocá-lo anos à frente dos seus pares.